Cash Flow

El concepto especifica los movimientos de caja, entradas y salidas que se hayan producido en un tiempo determinado, o lo que es lo mismo,los recursos financieros generados por una empresa.Cuando una empresa desea ver el Cash Flow, deberá sumar las partidas pendientes de aplicación, ya sean de movilizado e inmovilizado,caja, pagarés pendientes de cobro y pago, y saldo de caja.

Dentro del Cash Flow, encontramos tres tipos de terminología distinta, y que normalmente están especificadas dentro del movimiento del plan contable de la empresa: Flujos de caja operacionales

También conocido como flujo de caja libre, es el flujo efectivo recibido o expendido como resultado de las actividades económicas de base de la compañía. Sirve para reducir la deuda de la empresa o para dar a los accionistas mayores dividendos o poder comprar diversas acciones de tesorería. Flujos de caja de inversión

Es el efectivo recibido o expendido considerando los gastos en inversión de capital que beneficiarán el negocio en un futuro, como inversiones o adquisiciones. Flujos de caja financieras

Es el efectivo recibido o expendido como resultado de actividades financieras, tales como recepción o pago de préstamos, emisiones o recompra de acciones y/o pago de dividendos. Su estudio ayuda a los responsables de una empresa a: Identificar problemas de liquidez: El ser rentable no significa necesariamente poseer liquidez. Una compañía puede tener problemas de efectivo, aún siendo rentable.

Dicha identificación permite anticiparse a los problemas y buscar soluciones para los mismos, como la solicitud de un crédito o la reasignación de partidas. Analizar la viabilidad de proyectos de inversión: los flujos de fondos son la base de cálculo del Valor actual neto y de la Tasa interna de retorno. Con ambos valores los responsables de la empresa pueden ver la conveniencia o no de un proyecto.

Medir la rentabilidad o crecimiento de un negocio: se llevará a cabo cuando se entienda que las normas contables no representan adecuadamente la realidad económica y lo que prima es el desembolso o ingresos de dinero.